“왜 부자는 시간이 지날수록 더 빨리 부자가 될까” — 복리의 진짜 구조

잃는 세상에서, 어떻게 벌 수 있을까

지난 글에서 이런 이야기를 했습니다.

잃는 건 하루면 되는데, 복구는 몇 년이 걸린다고. 50%를 잃으면 100%를 벌어야 제자리이고, 그 복구에 7년이 걸린다고.

그럼 이 구조에서, 우리는 어떻게 돈을 벌 수 있을까요?

잃으면 복구가 기하급수적으로 어려워지는 세상에서, 그래도 자산을 불리는 방법이 있습니다.

 

시간이 돈을 벌게 만드는 구조로 들어가는 것입니다.

 

손실은 시간을 빼앗고, 복리는 시간을 무기로 바꿉니다.

복리는 앞에서 느리고, 뒤에서 터진다

복리를 이야기하면 대부분 "이자에 이자가 붙는 거죠"라고 합니다.

맞습니다. 근데 그게 왜 강력한지를 아는 사람은 별로 없습니다.

복리는 앞에서 느리고, 뒤에서 터집니다.

숫자로 보겠습니다. 1,000만 원을 연 10%로 굴리면 이렇게 됩니다.

 

기간금액 10년간 붙은 금액

 

시작	1,000만	—
10년	2,594만	+1,594만
20년	6,727만	+4,133만
30년	1억 7,449만	+1억 722만

처음 10년에 1,594만 원.

다음 10년에 4,133만 원.

마지막 10년에 1억 722만 원.

같은 10년인데, 뒤로 갈수록 붙는 금액이 폭발적으로 커집니다.

 

버핏 자산의 99%는 50세 이후에 쌓였다

이 구조를 가장 극단적으로 보여주는 사람이 워런 버핏(Warren Buffett)입니다.

버핏은 11세에 첫 주식을 샀습니다.

30세에 백만장자가 됐습니다.

56세에 10억 달러를 넘겼습니다.

현재 95세에 약 1,470억 달러입니다.

여기서 놀라운 숫자가 하나 있습니다.

이 1,470억 달러의 99%가 50세 이후에 만들어졌습니다.

11세부터 50세까지 39년간 쌓은 게 1%이고, 50세 이후 45년이 99%입니다.

버핏이 대단한 건 수익률이 높아서만이 아닙니다.

11세부터 멈추지 않았기 때문입니다. 복리의 힘은 뒤에서 터지는데, 뒤까지 가려면 중간에 멈추면 안 됩니다.

카지노는 51%로 수십억을 번다

그런데 이 구조는 투자만의 이야기가 아닙니다.

오히려, 가장 완벽하게 작동하는 곳이 따로 있습니다. 카지노입니다.

카지노의 승률은 51%를 살짝 넘는 수준입니다.

고작 1% 남짓의 차이. 한 판만 보면 누가 이길지 모릅니다.

카지노는 이 게임을 하루에 수천 번 합니다. 일 년이면 수십만 번.

한 판에서는 질 수 있지만, 수만 번을 반복하면 그 1%가 정확하게 작동합니다.

카지노는 대박을 터뜨려서 돈을 버는 게 아닙니다. 작은 우위를 쉬지 않고 반복해서 돈을 법니다.

복리도 같은 구조입니다.

연 10%가 한 해만 보면 대단하지 않습니다.

이걸 30년 반복하면 17배가 됩니다.

복리가 강력한 이유는 단순합니다.
작은 우위가, 시간을 만나면 폭발하기 때문입니다.

 

10년 늦으면 12억 차이가 난다

이걸 다른 각도에서 한번 보겠습니다.

25살에 매달 50만 원씩 투자를 시작한 사람과 35살에 시작한 사람이 있습니다. 둘 다 연 10%, 60세까지 같은 금액을 넣습니다.

투자 기간총 투자 원금60세 시점 금액

25세 시작	35년	2억 1,000만	약 19억
35세 시작	25년	1억 5,000만	약 6.6억

10년 늦게 시작했을 뿐인데, 12억이 넘는 차이가 납니다. 추가로 넣은 원금은 6,000만 원 차이인데, 결과는 12억 차이.

나머지는 전부 시간이 만든 겁니다.

 

복리는 시간이 길어질수록 가속합니다.

앞의 10년은 느리지만, 그 10년이 없으면 뒤의 폭발도 없습니다.

 

왜 대부분은 복리의 혜택을 못 누릴까

그럼 여기서 질문 하나. 복리가 이렇게 강력하다는 건 대부분 압니다.

"장기 투자하면 복리 효과를 누릴 수 있다." 누구나 한 번쯤 들어본 말입니다.

그런데 왜 대부분의 사람들은 복리의 혜택을 못 누릴까요?

 

간단합니다. 지루하기 때문입니다.

 

카지노를 다시 떠올려보겠습니다.

카지노가 돈을 버는 건 수만 번을 반복하기 때문입니다.

카지노는 중간에 "오늘 좀 지고 있으니까 룰렛 테이블 치워야겠다"라고 하지 않습니다.

손님이 대박을 터뜨려도 테이블을 닫지 않습니다.

그냥 계속 돌립니다.

작은 우위가 작동하려면 멈추면 안 됩니다.

 

투자자도 마찬가지입니다.

연 10%의 복리가 작동하려면, 중간에 멈추면 안 됩니다.  하지만 사람은 멈춥니다.

2년 했는데 별로 안 불어나니까 다른 걸 찾습니다.

시장이 빠지면 무서워서 뺍니다. 급등주를 보면 지루해서 옮깁니다.

카지노는 절대 안 하는 짓을 투자자는 매번 합니다.

그리고 중간에 멈추는 비용은 생각보다 큽니다.

지난 글에서 봤던 JP모건 데이터를 떠올려보겠습니다.

20년 중 최고의 반등일 10일만 놓쳐도 수익이 반토막 났습니다.

복리는 끊기면 리셋됩니다.

3년 굴리다 빼고, 2년 뒤 다시 넣으면 5년을 연속으로 굴린 것과 결과가 다릅니다.

 

복리는 연속이어야 작동합니다.

나만의 51%를 찾고, 멈추지 않는 것

지난 글에서 봤던 구조와 오늘 본 구조는 동전의 양면입니다.

 

잃지 않아야 시간이 편이 되고, 시간이 편이 되면 복리가 작동합니다.

복리는 "빨리 부자 되는 법"이 아닙니다. "천천히, 확실하게 부자 되는 구조"입니다.

대박을 칠 필요 없습니다. 시장 평균 정도의 수익률이면 됩니다. 대신, 멈추지 않아야 합니다.

그리고 대부분의 사람들은 "천천히"를 못 견딥니다.

카지노는 반보다 조금만 더 이기는 구조로 수십억을 법니다.

우리에게도 대단한 우위가 필요한 게 아닙니다. 나만의 51%를 찾고, 멈추지 않는 것. 그게 복리이고, 그게 투자입니다.

견딜 수 있다면, 시간은 당신 편입니다.

그리고 결국, 시간은 거의 항상 이깁니다.

 

하지만, 멈추지 않고 오래가려면, 한 곳에 모든 걸 걸면 안 됩니다.

 

다음 편에서는 포트폴리오 분산에 대해 이야기해 보겠습니다.

다만, "계란을 한 바구니에 담지 마라"는 말이 진짜 의미하는 게 뭔지부터 점검할 필요가 있습니다.

 

 

※ 이 글은 투자 권유나 종목 추천이 아닙니다. 모든 투자 판단과 결과의 책임은 본인에게 있습니다.